Blue Ant Media de Canadá se hará público después de completar un acuerdo para Compatriot Boat Rocker Media.
El acuerdo verá la lista de hormigas azules propiedad de Michael Macmillan en la Bolsa de Valores de Toronto a través de una adquisición inversa de Boat Rocker, cuya gerencia está comprando simultáneamente su negocio de estudios.
Boat Rocker, que hace que los gustos El gran espectáculo de hornear canadienseya está listado en el TSX, y el acuerdo lo verá adquirir todas las acciones en circulación en Blue Ant a cambio de acciones votantes subordinadas en el negocio resultante.
Una vez que se cierre el acuerdo, la compañía pasará a llamarse Blue Ant Media Corporation y, sujeto a la aprobación regulatoria, comenzará a cotizar en el TSX, con los accionistas de Blue Ant que poseen alrededor del 73.5% de los accionistas de la compañía y los rockeros de barcos que toman el resto. Macmillan, quien fundó Blue Ant, será el CEO, con Brad Martin el presidente.
La adquisición inversa, en la que una empresa privada compra una enumerada, permite al adquirente enumerar en el mercado de valores sin tener una OPI tradicional. El acuerdo, basado en un precio de la acción de C $ 2.25 por acción de hormigas azules, es una prima del 125% en el precio de cierre de Boat Rocker el viernes.
También parte del acuerdo, Blue Ant heredará a tres productores de rockeros de botes en Canadá: Productions Insight, entretenimiento lleno de mermelada y televisión adecuada, que entregó colectivamente C $ 118 millones en ingresos en 2024, basados en resultados no auditados.
Blue Ant tiene su sede en Toronto y tiene oficinas Los Ángeles, Nueva York, Washington, Londres, Sydney y Singapur. Generó C $ 196 millones en ingresos en el año fiscal que finalizó el 31 de agosto de 2024, un aumento del 16% año tras año, e hizo C $ 18 millones en ingresos netos.
La nueva hormiga azul recibirá C $ 25.5 millones como un saldo de efectivo mínimo y un capital de trabajo, alrededor de $ 11.6 millones de la propiedad inicial de Boat Rocker y varias otras garantías financieras.
Fairfax Financial Holdings, un accionista de Ant Ant, ha acordado apoyar la oferta a través de un compromiso de respaldo de C $ 20 millones, lo que reduciría las apuestas de propiedad de los accionistas de Blue Ant y Boat Rocker si se completan. También comprará el interés minoritario de Boat Rocker en el grupo inicial por alrededor de C $ 17 millones.
“Este es un momento oportunista para que Blue Ant se haga pública, allanando el camino para la creación de valor a largo plazo”, dijo Macmillan. “Estamos seguros de que esta transacción desbloqueará un valor significativo para todos los accionistas. A través de la combinación de nuestra lista pública, un balance fortalecido y una importante transacción neta de efectivo, creemos que estamos estratégicamente posicionados para un crecimiento global rentable, tanto orgánicamente como a través de M&A”.
